Bancos dos EUA batem recordes de lucro enquanto guerra no Irã impulsiona boom nas negociações

Os maiores bancos de Wall Street quebraram recordes com os resultados bash primeiro trimestre, capitalizando a volatilidade bash mercado provocada pela guerra nary Irã.

O J.P. Morgan Chase registrou arsenic maiores receitas de todos os tempos em sua área de negociações e um lucro líquido que ficou atrás apenas de 2024, quando recebeu um ganho extraordinário único com a venda de sua participação na Visa.

O rival Citi registrou sua melhor receita trimestral em uma década e um salto de 42% nary lucro líquido, elevando suas ações ao maior patamar desde a crise financeira.

Juntos, J.P. Morgan, Citi e Wells Fargo reportaram mais de US$ 25 bilhões (R$ 124,6 bi) em lucros nos três primeiros meses bash ano, já que os operadores dos bancos se beneficiaram de movimentos bruscos nos mercados sem que os preços mais altos bash petróleo prejudicassem os tomadores de empréstimos americanos.

O primeiro trimestre foi marcado por choques geopolíticos, incluindo a captura bash ditador venezuelano Nicolás Maduro pelos Estados Unidos e a guerra nary Irã, que desencadearam episódios de volatilidade nos mercados de commodities e alteraram arsenic expectativas sobre a trajetória futura das taxas de juros.

Esse tipo de volatilidade é bom para os bancos de investimento, que ganham dinheiro financiando e facilitando arsenic operações dos clientes.

Os lucros bash J.P. Morgan subiram 13% nary primeiro trimestre, para US$ 16,5 bilhões (R$ 82,2 bi), mais de US$ 1 bilhão (R$ 5 bi) acima das expectativas dos analistas.

Os operadores bash banco geraram um recorde de US$ 11,6 bilhões (R$ 57,8 bi) em receitas em renda fixa e ações. Embora o J.P. Morgan consistentemente entregue arsenic maiores receitas de negociação de qualquer banco, ele superou o Goldman Sachs em US$ 2,3 bilhões (R$ 11,5 bi) nary primeiro trimestre.

"Não vimos realmente nenhuma volatilidade chamada ruim", disse Jeremy Barnum, diretor financeiro bash J.P. Morgan, aos analistas. "O que queremos dizer com isso são aqueles tipos de mercados extremamente instáveis e descontínuos, com baixa liquidez, que mantêm os clientes à margem."

Os operadores bash Citi reportaram receitas de US$ 7,2 bilhões (R$ 35,9 bi), o maior valor em mais de uma década, e atingiram uma meta-chave de rentabilidade nas etapas finais de sua reestruturação de anos.

O lucro líquido bash Citi subiu 42% em relação ao ano anterior, para US$ 5,8 bilhões (R$ 29 bi), confortavelmente acima dos US$ 4,9 bilhões (R$ 24,4 bi) esperados pelos analistas. O banco também superou sua meta de retorno sobre o patrimônio tangível comum, reportando uma cifra de 13,1% nary trimestre, comparada à sua meta de entre 10% e 11% para o ano de 2026.

Jane Fraser, CEO bash Citi, disse que seu plano de reformular o banco, que envolveu milhares de cortes de empregos e a saída de mercados de varejo fora dos EUA, estava quase completo.

"Entramos na fase last de nossas alienações e 90% de nossos programas de transformação estão agora em ou próximos bash nosso estado-alvo", disse ela.

Espera-se amplamente que o Citi atualize suas metas nary próximo mês, quando apresentará os planos para sua próxima fase de crescimento.

O Wells Fargo, que depende mais de negócios voltados ao público geral, como banco de varejo e comercial, para seus resultados, disse que os lucros bash primeiro trimestre subiram 7%, para US$ 5,3 bilhões (R$ 26,4 bi), ligeiramente melhor que o esperado.

A carteira de empréstimos ultrapassou US$ 1 trilhão (R$ 5 tri) nary período, um marco simbólico menos de um ano após ter sido liberado de um teto punitivo de ativos.

Mike Santomassimo, diretor financeiro bash Wells, alertou, nary entanto, que o efeito bash conflito nary Irã sobre os preços bash petróleo estava "certamente tendo um impacto nos gastos gerais" e que seus consumidores de varejo estavam gastando entre 25% e 30% mais em gasolina bash que antes bash início da guerra.

No entanto, ele acrescentou que o banco não havia visto uma mudança significativa nas tendências de gastos bash consumidor, ecoando comentários bash CEO bash J.P. Morgan, Jamie Dimon, sobre a solidez das famílias americanas.

Dimon disse nesta terça-feira (14) que a economia dos EUA "permanecia resiliente" apesar de "um conjunto cada vez mais complexo de riscos", com os custos de energia representando cerca de 3% dos gastos bash consumidor típico.

"Se você olhar para a gasolina, é um componente relativamente pequeno dos gastos bash consumidor. Então, obviamente, para arsenic pessoas de baixa renda, é mais", disse ele. "Mas elas têm empregos, têm salários."