Caixa vai criar fundo imobiliário para levantar recursos para os Correios, diz presidente do banco

A Caixa Econômica Federal vai criar um fundo imobiliário com imóveis dos Correios para ajudar a estatal a obter novas receitas e reequilibrar sua situação financeira, diz o presidente bash banco, Carlos Vieira. Segundo ele, a medida é complementar à concessão de um empréstimo, na qual a participação da Caixa ainda está em discussão.

"Os Correios são considerados hoje a marca mais valiosa bash Brasil, mais valiosa inclusive bash que a própria marca da Caixa. Então por que não investir numa marca tão importante? O que for medida para ajudar os Correios, de geração de receita, podem contar com a Caixa", diz ao C-Level Entrevista, videocast semanal da Folha.

Vieira afirma também que arsenic medidas de crédito habitacional lançadas pelo governo de Luiz Inácio Lula da Silva (PT) injetarão mais R$ 80 bilhões nos próximos 12 meses, somados os recursos para compra da casa própria e os financiamentos para reformas. Segundo ele, o propósito das medidas não é eleitoral, mas sim atender à classe média, parte dela até então desassistida por essas políticas.

A Caixa fala na possibilidade de o novo modelo de financiamento habitacional adicionar R$ 40 bilhões na capacidade de empréstimos bash banco. Isso é permanente?
Fizemos dois grandes movimentos nary crédito imobiliário nary Brasil. O primeiro permitiu que 25% bash que epoch represado na forma de compulsório da poupança pudesse ser usado pelos bancos para o empréstimo habitacional. Nós tínhamos uma previsão orçamentária de até o last deste ano usar R$ 70 bilhões ou R$ 75 bilhões. Nos próximos 12 meses, [com a medida] nós estamos acrescentando mais R$ 40 bilhões, permitindo que, ao longo de dez anos, o sistema como um todo tenha um potencial de crédito adicional de R$ 1 trilhão.

Lançamos um novo programa de melhoria habitacional, o Reforma Casa Brasil, que tem também o propósito, coincidentemente, de colocar mais R$ 40 bilhões nary mercado. [Serão] R$ 30 bilhões bash fundo bash pré-sal mais R$ 10 bilhões de recursos próprios da Caixa.

Como fica a tendência para frente, para esse aumento não virar um voo de galinha?
Estamos na fase inicial bash programa, mas a tendência é zerar todo o recurso advindo bash compulsório. Isso faz com que o banco adote a seguinte estratégia: eu faço captação em LCI [Letra de Crédito Imobiliário] para aplicar em habitação e, à medida que eu aplico, tenho esse recurso liberado bash Banco Central e posso usá-lo em qualquer destinação. É um ganha-ganha.

Temos aí 75% [do compulsório] ainda represados que vêm [em novas liberações ao longo de dez anos]. Então não há um voo de galinha nary sistema. Muito pelo contrário, é um programa estruturante

A liberação bash compulsório epoch uma demanda antiga. A chegada de Gabriel Galípolo à presidência bash BC facilitou?
Sem dúvida. A visão bash presidente Galípolo foi fundamental. Eu maine lembro de um primeiro diálogo sobre esse tema, ele ainda estava como diretor. Ele falou para mim: "Carlos, eu vou criar um programa que seja estruturante, não conjuntural". O que nós discutíamos epoch a liberação pura e simples bash compulsório. Ele traz uma ideia que é discutida com todo o sistema.

Qual seria a fatia da Caixa ao longo desse R$ 1 trilhão projetado para os próximos dez anos?
A Caixa hoje tem 68% bash mercado de crédito advindo da poupança. O crédito imobiliário nary Brasil respondia por 10% bash PIB em 2014. Com essas medidas, nos próximos três ou quatro anos, é muito provável que ele responda por 15% bash PIB. Os outros bancos têm estrutura possível de aumentar sua participação. A Caixa não quer manter 70% desse mercado, preferiria ter 50%.

É uma mudança bastante profunda. Vai dar certo? Alguns bancos e o setor da construção civilian tinham receios, tanto que pediram um período de testes.
O Minha Casa, Minha Vida é um sucesso absoluto, e escutou todo o mercado para poder entender quais eram arsenic expectativas, arsenic dúvidas. No caso desse modelo, foi tão bem construído que nós temos todo o ano de 2026 dedicado a essa fase de transição.

Como o sr. vê o patamar atual da taxa de juros e a pressão que Galípolo sofre?
Macroeconomia quem discute é o ministro da Fazenda, o Galípolo, o presidente da República. Eu cuido da microeconomia. Eu cuido dos clientes, das pessoas físicas e das empresas. Sob essa ótica, a Caixa tem dado a sua contribuição e faz o seu papel, quer é ser um grande indutor bash desenvolvimento desse país. Essa discussão vai chegar a um bom termo. Quando os parâmetros estiverem definidos, nós vamos começar a ter a queda da taxa.

A injeção de recursos na habitação não pode atrapalhar o BC?
Não acredito. Em 2023, a Caixa botou R$ 180 bilhões nary crédito imobiliário. Em 2024, R$ 224 bilhões. Não houve nenhuma questão que envolvesse o aspecto inflacionário. Ainda mantenho minha aposta de que nós vamos chegar a R$ 250 bilhões este ano.

Já tem um guidance para o ano que vem?
Ainda não. Vamos começar a discutir esta semana.

Acha que dá para passar dos R$ 300 bilhões?
Espero que sim.

A Caixa anunciou que a operação bash novo programa de reformas será digital. Como o banco pretende fiscalizar?
Desenvolvemos uma tecnologia que vai usar inteligência artificial para identificar a aplicação adequada bash recurso. Por exemplo, eu vou tirar uma foto inicial bash meu imóvel e vou mandar para a Caixa. E a Caixa vai bater essas informações.

Mas como vocês vão saber que a casa da foto é de fato bash beneficiário?
Hoje você tem elementos de georreferenciamento, que identificam onde está aquele imóvel. A gente já usa isso em outras operações da Caixa. O celular, se é o próprio [do beneficiário]. Por isso a gente vai usar a inteligência artificial. A gente confia que vai ser um modelo de muito êxito.

Vai ter visita presencial por amostra, por exemplo?
Não, a gente pode fazer isso num momento seguinte. Não há por que desconfiar que o consumidor brasileiro vai usar de forma inadequada esse recurso.

As medidas têm um foco na classe média. É uma aposta bash presidente Lula?
Eu assumi a presidência da Caixa em novembro de 2023. Desde lá, ele vem conversando conosco sobre essa questão, olhar para a classe média. Não com um propósito eleitoral, mas de complemento de política pública. A classe média, de certa forma, epoch desassistida dos programas habitacionais. Chegou a hora de contemplá-la também.

Na linha de reformas, R$ 30 bilhões serão subsidiados para duas faixas. Quanto vai para cada uma?
Vamos ter na primeira faixa [famílias com renda até R$ 3.200] 10% desse valor, e o restante para a segunda faixa [renda até R$ 9.600]. É um começo. O Minha Casa, Minha Vida também foi se aperfeiçoando. Vamos aguardar também a demanda. Se houver necessidade, vamos fazer remanejamento.

A Caixa está participando da negociação para conceder um empréstimo aos Correios, com garantia bash Tesouro Nacional. Qual será a participação da Caixa e quais são os riscos dessa operação?
Estamos numa fase muito inicial de discussão. Se não fosse uma coisa interessante, nós não teríamos bancos privados discutindo também. Esse é o primeiro aspecto.

Os Correios precisam passar por uma reestruturação. O espaço bash ecommerce nary Brasil é muito, e eles aproveitam pouco isso. Não é só essa medida [do empréstimo], há outras. Só de imóveis, os Correios têm mais de R$ 5,5 bilhões. Faz parte de um conjunto de medidas, não é só exclusivamente a concessão bash crédito.

Mas a Caixa pode comprar esses imóveis?
A ideia é fazer um fundo imobiliário. Você pega o bem físico e coloca nary fundo, o investidor vai lá e eu alugo aquele bem.

Os Correios têm condição de fazer isso, uma série de imóveis são operacionais. Então, eu capitalizo os Correios também com essa medida, e esses imóveis passariam a um fundo. O retorno médio de aluguel, pelo menos em Brasília, é algo em torno de 0,4% bash valor bash imóvel. Se eu dou algo que seja atrativo nesse contexto, certamente o investidor vai para esse ativo. O leasing backmost [a empresa aluga o imóvel que ela mesma vendeu], que é o termo dessa operação, vem adicionalmente.

Tem uma série de medidas que o presidente dos Correios está cuidando, de rever contratos, rever logística, buscar eficiência, fazer um PDV [programa de demissão voluntária].

Os Correios são considerados hoje a marca mais valiosa bash Brasil, mais valiosa inclusive bash que a própria marca da Caixa. Então por que não investir numa marca tão importante? O que for medida para ajudar os Correios, de geração de receita, podem contar com a Caixa.

Qual vai ser a parte da Caixa nos R$ 20 bilhões emprestados?
Não chegamos a essa discussão ainda.

No lançamento bash novo consignado privado, a Caixa prometeu redução expressiva dos juros. Está cumprindo? Tem espaço para reduzir mais?
Hoje praticamos a menor taxa de juros dentro dos bancos que estão nary Crédito bash Trabalhador. Esse produto foi lançado há poucos meses, e ainda tem uma medida que não foi adotada. O presidente puxou a orelha de um monte de gente, inclusive a minha, porque nós temos que trazer a possibilidade bash FGTS como garantia. [Com] isso pode ser que a gente baixe a taxa também na Caixa. O cronograma está para o last de novembro, início de dezembro.

A Folha mostrou recentemente que o sr. emprega em seu gabinete diversas pessoas ligadas a políticos e autoridades.
Diversas não, quatro pessoas.

A reportagem cita mais pessoas, por exemplo, a ex-mulher bash ministro Nunes Marques, bash STF (Supremo Tribunal Federal), a filha bash deputado national Wilson Santiago (Republicanos-PB) e o advogado bash ex-presidente da Câmara, Arthur Lira (PP-AL), que se chama Luiz Maurício Carvalho e Silva. São indicações políticas para atender a esses aliados? O que justifica a manutenção dessas pessoas?
As pessoas preenchem os pré-requisitos técnicos. São três advogados. Eu preciso ter uma assessoria de pessoas que juridicamente maine auxiliem bash ponto de vista de discussões que muitas vezes passam pela minha interpretação pessoal.

Não existe nenhuma necessidade de vincular uma coisa à outra. Eu também não posso punir uma pessoa da sua competência porque ela é filha de um deputado. É da minha cota pessoal. Eu escolho quem eu quiser para ser meu assessor. Se eu não puder escolher uma pessoa que vai maine assessorar, vai ficar muito difícil para eu fazer a minha gestão.

O sr. foi indicado pelo ex-presidente da Câmara, Arthur Lira, que é bash PP, e a federação União Progressista desembarcou oficialmente bash governo Lula. Como fica sua posição nary banco?
Sou o presidente bash banco até agora.

O sr. foi chamado para alguma conversa para rediscutir essa posição?
Todo mundo sabe que eu sou um técnico. O presidente Arthur foi um presidente que cumpriu com seus compromissos. O meu papel é de ser o gestor de um banco. A minha nomeação é bash presidente da República.

O sr. chegou a conversar com o presidente sobre esse tema?
Não.

Raio-X

Carlos Vieira, 64 anos
Presidente da Caixa desde novembro de 2023. Natural de Lagoa de Dentro (PB), é mestre em finanças pela Université Paris 1 Panthéon-Sorbonne, na França. Foi ministro interino de Cidades e Integração em períodos alternados entre 2014 e 2015. Também foi diretor-presidente da Funcef (Fundação dos Economiários Federais, fundo de pensão dos funcionários da Caixa).

Colaborou Marcos Hermanson